Üzleti tippek

Pénzforgató faktorálás

admin
admin

2005. 04. 07. 00:00

Az állami kamattámogatásos Lánchíd faktoring program már a tízmillió eurós árbevételű kkv-k előtt is nyitva áll. A faktoring felfutása felkeltette a bankok érdeklődését, sorra szállnak be a piacra.

Nem kell elkeserednie annak a vállalatnak, amelyet mérete, mutatószámai alapján bankja nem tart hitelképesnek, noha a cég felfutóban van, s akadnak vevői is szép számmal. A kölcsön is csak az itthon általános halasztott fizetések átmeneti idejére szólna, hiszen a termelést folyamatosan fenn kell tartani. Az izzasztó likviditáshiány a mintegy két tucat hazai faktorcég konstrukcióival is áthidalható, a bankokénál nem is magasabb áron.

Induló cégnek is, fedezet nélkül

A faktoring ajánlott….


•  Megbízható, rendszeres vevőkörű cégeknek, amelyek árujuk, szolgáltatásuk ellenértékét halasztott fizetéssel, jellemzően 30–90 napos határidőre kapják meg;
•   Alacsony egyedi értékű árukat, például fogyasztási cikkeket tömegszerűen előállító (nyomda), illetve ilyen típusú szolgáltatásokat (irodatakarítást, karbantartást) nyújtó cégeknek, amelyek teljesítését nem lehet vitatni;
•  Gyorsan növekvő cégeknek, amelyek fedezethiány miatt bankok révén nem jutnak hozzá a növekedésükhöz szükséges hitelkerethez;
•  Nemrég alakult cégeknek, amelyeknek már jó piacuk (vevőkörük) van, de még nincs megfelelő múltjuk bankhitel felvételéhez;
•  Legalább évi 20 millió forint faktoráltatható forgalmú cégeknek;
•  Olyan cégeknek, amelyeknél sok számla keletkezik, ám az adósság kezeléséhez és behajtásához (fizetési felszólítási és beszedési rendszerhez) nincs elég adminisztratív erőforrás

A faktoring nem ajánlott…
•  Kisszámú, egyedi, nagy értékű árut (turbinákat, jelentősebb szoftvert) előállító cégeknek (szoftverfejlesztők, építő- és szerelőüzemek), amelyek jellemzően részszámlákat küldenek, különleges garanciális kötelezettségeik vannak, vagy a teljesítés igazolása nem mindig egyértelmű;
•  Beruházási célú vagy hosszabb futamidejű finanszírozási formát kereső cégeknek;
•  Súlyos likviditási problémákkal küszködő, válságkezelésre szoruló cégeknek.
Forrás: Faktorcégek közlései

A faktorálás olyan forgóeszköz-finanszírozást jelent, amely révén a jellemzően 30–90 napos várakozás helyett a faktorház előlegként 1-2 napon belül átutalja a szállító bruttó, azaz áfával együtt értendő követelésének nagy részét, jellemzően 70–80 százalékát. Ehhez persze a követelést is engedményezni kell a faktorházra – magyarázza Forgács Irén, a Magyar Faktoring Szövetség titkára. A maradék hányad a vevő teljesítése után jár. A több hónapnyi időnyereség életbevágóan fontos lehet az adott vállalatnak: tétlenség helyett így azonnal új alapanyagokat vehet, fizetheti munkatársait, egyszóval folytathatja a (nyereség)termelést.

A bankhitellel szemben faktorelőlegre a vállalatnak nem kell ingatlan- vagy más fedezetet, üzleti terveket mellékelnie. A faktorcég ugyanis elsősorban nem az ő nemfizetési kockázatát vizsgálja meg, hanem a vevőkörét (ez frissen szerződő, új szállító ügyfél esetén sem tart tovább 2-3 hétnél). Ez azt is jelenti, hogy az újonnan induló vállalkozás követelése is gond nélkül faktorálható, ha már vannak megrendelői.

Nem kell aggódnia az ügyfélnek sem: itt nincs szó új adósság vállalásáról, hiszen pusztán egy általa már teljesített áruszállítás ellenértékének beszedése a tét. A visszkereset nélküli, s ezért kicsit drágábbnak számító faktorügyleteknél a szállító akár véglegesen is megszabadulhat a kockázattól: ilyenkor a faktorcég a vevő nemfizetése esetén sem jogosult visszakérni a már átutalt előleget.

Díj és kamat

A faktoring szerződés keretében a cég szállítási volumenéhez illeszkedő finanszírozási keretet (szállítói limitet) kap. E mértékig a faktorcég mindig finanszírozza a követelés befolyásának idejére a vállalatot: a keret az év során rulírozó jelleggel folyamatosan, havi fizetési határidőkkel számolva tehát mondjuk évi nyolcszor-tízszer kimeríthető és visszatölthető. A szállító szabadon dönthet úgy is, hogy nem teljes vevőkörére, csak bizonyos partnerei esetében vesz igénybe faktorálást.

A faktoráló cégek nem egyszerű követelésbehajtók, és – sokak tévhitével ellentétben – nem is lejárt, hanem érvényes, megbízható partnerek közötti szerződésekkel foglalkoznak. Feladatuk részeként viszont naprakészen nyomon követik (az adósokkal folyamatosan kapcsolatot tartva), hogy mikor válnak esedékessé a szállító különböző követelései, adminisztrálják, és a hatóságoknak is bemutatható módon könyvelik azok alakulását.

Munkájukért a faktorházak kétféle fizetséget kérnek: egyszeri, a bruttó számlaösszeg egészére számítva jellemzően 0,5–1,3 százaléknyi faktordíjat, illetve a vevő fizetéséig a megelőlegezett hányadra számított kamatot. Utóbbi mértéke a vevőkörtől függően általában a napi vagy 1–3 havi budapesti bankközi kamatláb (Bubor) és még 4–5 százalék (márciusban így 12–13 százalék körüli) lehet, s ezt persze csak a vevő fizetéséig kell állni.

A díj előre jár, az átutalt előlegből vonja le a faktorcég, a kamatot pedig a maradék átutalásakor tartja vissza. A szállító finanszírozási kiadása így egy hónapra szóló faktoringnál a követelés 1,5–2,5 százaléka lehet, aminek – mint Martinkó Károly, az egyik tekintélyes faktorcégnek számító Akkord VF Vállalkozásfinanszírozási Rt. vezérigazgatója megjegyezte – sokszorosát megkeresheti azzal, hogy e periódus alatt is dolgoztatja pénzét.

A faktoringpiac évi 25–30 százalékos növekedése azt jelzi, hogy sok kisvállalat felismerte a konstrukció előnyeit. Gyarapszik a szolgáltatók köre is: a Budapest Bank február végén jelentette be, hogy belevág az üzletágba, az Erste Bank „zöldmezős” faktorcéget alapít. Más bankok faktorcég fölvásárlásával léptek be a piacra: a CIB 2003 végén szerezte meg a szektor akkor második legnagyobb szereplőjét, a CIB-Faktorra átkeresztelt Áginvest Faktort, a HVB Bank pedig fél éve a piac közel 4 százalékát elfoglaló Koronát vette meg.

Fizet a minisztérium

Elejétől a végéig


A példa kedvéért a Pácoló Rt. 30 napos haladékkal fizető élelmiszerláncoknak szállít füstölt húsárut. A cég összes vevőügyletére 30 millió forintos finanszírozási keretre szerződik a Gyors Faktor Rt.-vel. A következő hússzállítás bruttó számlaértéke egymillió forint. A számlamásolat, teljesítésigazolás benyújtása után a Gyors Faktor Rt. egy nap múlva 790 ezer forintot utal át a Pácoló Rt.-nek (a bruttó számlaérték 80 százaléka, mínusz az 1 milliós számla alapján számított 1 százalék, azaz 10 ezer forint faktordíj). Az adós élelmiszerlánc 30 nap múlva kifizeti a teljes követelést a Gyors Faktor Rt.-nek, amelynek a Pácoló az ügylet elején engedményezte azt. A Gyors Faktor Rt. ezután átutalja a maradék 192 ezer forintot a Pácoló Rt.-nek (a bruttó számlaérték 20 százaléka, mínusz a 30 napja odaadott 800 ezer forintnyi finanszírozás 12 százalékos kamata, ami 1 százalék, azaz 8 ezer forint). A húskészítő cég az 1 milliós követelés döntő részéhez így összesen 18 ezer forintért jutott hozzá azonnal.
Forrás: Akkord VF Vállalkozásfinanszírozási Rt.

Kormányzati oldalról a további bővülést segítheti, hogy a kkv-törvény módosulásának köszönhetően az állami Lánchíd faktoring program ettől az évtől megnyílt a maximum 10 millió eurónak megfelelő forint mérlegfőösszegű vagy árbevételű kis cégek előtt is, szemben a korábbi 5, illetve 7 millió eurós limittel – hangsúlyozta Magyarné Szabó Krisztina, a Gazdasági és Közlekedési Minisztérium (GKM) kkv-főosztályvezetője. A tárca márciustól a Széchenyi kártyát már sikerre vivő, vállalakozói kamarákat és szövetségeket maga mögött tudó KA-VOSZ Rt.-t bízta meg, hogy marketingkampány segítségével országosan is terjessze el az eddig döntően a fővárosi régióban népszerű Lánchíd programot.

A program keretében a GKM a faktorház által felszámított kamat fizetéséhez 5 százaléknyi, de évente legföljebb 3 millió forint összegű támogatást nyújt azoknak az 50 alkalmazottnál kevesebbet foglalkoztató mikro-, kisvállalkozásoknak és egyéni vállalkozóknak, amelyek a programban regisztrált 37 faktorház valamelyikénél vesznek igénybe szolgáltatást. Fontos kikötés, hogy a faktorügylet csak belföldi követelésekre vonatkozhat. A támogatást legföljebb 90 nap lejáratú számlák faktorálásához, illetve az előleg átutalásától számított ugyanekkora periódusig lehet igénybe venni.

A Lánchíd program keretében a részt vevő faktorházak 3 kockázati típusba sorolják be ügyfeleiket, s ez szabja meg az általuk fizetendő kamat mértékét. A legjobb minősítésű kör számára a faktorcégek Bubor plusz 4 százalék kamatot szabnak, így tehát ők a kamattámogatással a Bubornál 1 százalékkal olcsóbb, azaz 7 százalék körül teherrel számolhatnak. A kockázatosabb kör kamata 1 százalékkal magasabb, a harmadik csoportnál pedig nincs kamatplafon (az ügyfélnek viszont természetesen így is jár az állami kamatkiegészítés). A központi költségvetésben a 2005-ös támogatásra elkülönített 600 millió forint több száz faktorügyletre elegendő.



A piac egészét érintő egyetlen rossz hír az, hogy a pénzügyi intézményekre kiszabott rendkívüli központi adó a faktorcégeket is sújtja, noha ezek nem gyűjtenek betétet, s nem részesültek a lakossági lakáshitel-támogatások piacbővítő hatásából sem. Martinkó Károly szerint azonban a többletteher nem növeli meg az ügyfelek kamatait a piacon: a faktorcégek ma még mindig viszonylag ismeretlenek, így inkább az üzleti bizalom, a szolgáltatók elfogadottságának erősítése van napirenden.

vissza a címlapra

Ajánlott videó mutasd mind

Budapest, 2018. február 27.
Simonka György, a Fidesz Békés megye 4-es választókerületi, orosházi országgyûlési képviselõje beszédet mond a Linamar Hungary Zrt. beruházását bejelentõ sajtótájékoztatóján a Nemzeti Befektetési Ügynökség (Hungarian Investment Promotion Agency, HIPA) fõvárosi székházában 2018. február 27-én. A kanadai hátterû Linamar 8,64 milliárd forintos beruházásával három vidéki helyszínen összesen kétszáz új munkahelyet teremt, ebbõl 119-et Orosházán, 71-et Békéscsabán és tízet Gyöngyösön. A kormány 1,55 milliárd forint vissza nem térítendõ támogatást biztosít a részben autóipari, részben általános gépipari vállalat fejlesztéséhez.
MTI Fotó: Soós Lajos
Nézd meg a legfrissebb cikkeinket a címlapon!
24-logo

Engedélyezi, hogy a 24.hu értesítéseket
küldjön Önnek a kiemelt hírekről?
Az értesítések bármikor kikapcsolhatók
a böngésző beállításaiban.